Depois disparada, ação da RD Saúde (RADL3) fecha em queda

O Bradesco BBI elevou o preço-alvo de RD Saúde de R$ 23 para R$ 24, reiterando recomendação de compra.

Os analistas liderados por Marcio Osako escrevem que a RD Saúde deve apresentar fortes resultados no terceiro trimestre, impulsionados por uma aceleração nas vendas e uma viradela na margem Ebitda.

O destaque é a expectativa de uma aceleração nas vendas em mesmas lojas, com a maturidade de farmácias, o que deve gerar uma melhoria nas margens, revertendo a compressão vista nos números do segundo trimestre.

O banco estima um prolongamento de receita de 15,5%, desconsiderando a 4Bio, o que deve mitigar as preocupações do mercado sobre a concorrência de marketplaces no segmento de higiene e cuidados pessoais.

O prolongamento deve ser impulsionado em secção pelo contínuo boom dos medicamentos da classe GLP-1, porquê o Ozempic, apontando que a expiração da patente do medicamento, prevista para março de 2026, representa um potencial de subida de até 15% no lucro.

O momento positivo da companhia deve continuar no quarto trimestre e no primeiro trimestre de 2026, bem por bases de verificação mais fáceis, o que deve ajudar a melhorar os múltiplos da ações para a média histórica.